הלוואת בלון (או בולט) היא אחד המסלולים הכי לא מובנים במשכנתא - וגם אחד המסוכנים אם משתמשים בו לא נכון. במדריך הזה נסביר בדיוק מה זה, מתי כדאי, ואיפה המלכודות.
מה זה בעצם בלון/בולט?
הלוואה שבה לאורך כל התקופה משלמים רק ריבית - הקרן לא יורדת. בסוף התקופה (5, 7, או 10 שנים) פורעים את כל הקרן בבת אחת. הבדל מ'גרייס': גרייס = אין תשלום בכלל כמה חודשים, בלון = משלמים רק ריבית לאורך שנים.
כמה זה שונה מהחזר רגיל?
הלוואת 500,000 ש"ח בריבית 5% ל-5 שנים: החזר רגיל (שפיצר) - 9,435 ש"ח לחודש. בלון - 2,083 ש"ח לחודש + 500,000 בסוף. ההבדל: כל הקרן נשארת פתוחה, וההחזר החודשי נראה 'נמוך' - עד שמגיע יום החישוב.
מתי בלון הוא כלי נכון?
- כשמצפים לכניסת הון גדולה בעתיד ידוע (מכירת נכס, ירושה, בונוס, פדיון קרן)
- כמימון ביניים בין רכישת דירה חדשה למכירת הישנה (עד 12 חודשים)
- עסק שצפוי להניב תזרים גדול בסוף התקופה (פחות רלוונטי במשכנתא)
- כדחיית קרן בזמן בניית עסק/קריירה שתגדל משמעותית
מתי בלון הופך לסיוט
- כשאין תוכנית ברורה מאיפה תגיע הקרן בסוף - 'נחשוב על זה כשנגיע'
- כשההנחה היא 'נמחזר בסוף' - וכשמגיע הזמן הריבית עלתה או המצב הפיננסי החמיר
- כשהוא מוצע כפתרון להחזר חודשי גבוה מדי - סימן שהמשכנתא לא מתאימה מלכתחילה
- בסכומים גדולים מ-20% מהמשכנתא הכוללת - חשיפה גבוהה מדי
עלות אמיתית: יותר יקר ממה שנראה
כל הריבית משולמת על מלוא הקרן לאורך כל התקופה - כי הקרן לא יורדת. על הלוואה של 500,000 ש"ח ל-5 שנים ב-5%: ריבית מצטברת בשפיצר = כ-66,000 ש"ח. ריבית מצטברת בבלון = 125,000 ש"ח. פי 2 יותר.
בלון בבנקים מול חוץ-בנקאי
הבנקים מציעים בלון עד 5-7 שנים לרוב, וכחלק ממשכנתא (עד 33% מהתמהיל). גופים חוץ-בנקאיים (כאל, מקס, קרנות) מציעים בלון לתקופות ארוכות יותר ובריביות גבוהות ב-2%-4%. הם מתאימים למקרים מיוחדים - לא כברירת מחדל.
השאלות שחייבים לשאול לפני חתימה
- מה בדיוק המקור לפירעון הקרן בסוף? (מספר קונקרטי, לא 'נראה')
- מה קורה אם הקרן לא תגיע? האם אפשר לגלגל את ההלוואה? באיזו ריבית?
- כמה עמלת פירעון מוקדם אם נרצה לפרוע לפני?
- האם הריבית קבועה או משתנה לאורך התקופה?
מה השלב הבא?
בלון הוא כלי מקצועי - לא פתרון קסם להורדת החזר חודשי. אם היועץ שלכם מציע בלון כתשובה ל'ההחזר גבוה מדי' - זו נורה אדומה. בספר 'המתעוררים הפיננסיים' תלמדו איך לזהות המלצות נכונות מול טכניקות מכירה, ומתי כלים מיוחדים באמת משרתים אתכם.